获批新冠疫苗16款、产能超150亿剂全球疫苗市场竞争格局生变？

21世纪经济报道2021-06-18 13:11:561阅

原标题：21深度|获批新冠疫苗16款、产能超150亿剂，全球疫苗市场竞争格局生变？

随着全球获批上市或紧急使用的新冠疫苗不断增多，疫苗产能也随之水涨船高，全球新冠疫苗竞争格局进入一个新的阶段。

近日，由中国医学科学院医学生物学研究所自主研发的科维福新型冠状病毒灭活疫苗首批上市供应国内紧急使用，至此我国获批上市或紧急使用的新冠疫苗已达7款，同时还有8款疫苗在国外获批开展Ⅲ期临床试验，1款mRNA疫苗在国外获伦理批准。

与此同时，据6月15日国家卫健委发布的数据显示，我国新冠疫苗接种突破9亿剂次，覆盖超过6亿人，疫苗接种剂次和覆盖人群数量，都居于全球首位。

另据外交部16日例行发布会通报，中方已经向国际社会提供了超过3.5亿剂疫苗，包括向80多个国家提供疫苗援助，向40多个国家出口疫苗。同时，中方同多个发展中国家开展技术转让和合作生产，迅速推进疫苗大规模生产。

截至目前全球范围内，获批上市或紧急使用的新冠疫苗总量已达16款，疫苗最大产能超150亿剂。而据“Our World In Data”网站统计数据，截至6月初，全球累计接种新冠疫苗已突破20亿剂次。

2021年可以说是新冠疫苗兑现期。上半年，受多重因素影响，国内外疫苗股迎来几次较大幅度波动，让各方对疫苗股是否会迎来稳定、长期利好莫衷一是。

西南证券研报分析认为，新冠疫苗将成为疫苗板块全年高速增长的主要原因。但与此同时，新冠疫苗是否会出现产能过剩，并给疫苗股带来新一轮冲击，也成为诸多担忧声音之一。

国产疫苗数量和产能均处于全球第一梯队

在新冠疫情暴发之前，全球疫苗市场主要由葛兰素史克、默沙东、赛诺菲和辉瑞四家跨国药企巨头占据。

此次疫情更是让辉瑞迎来了高光时刻，其mRNA疫苗高达95%的保护效力，更是一跃成为全球市场“收割机”，预计辉瑞2021年疫苗收入有望达到约150亿美元，占公司总收入的近30%。

不过在新冠疫情的刺激下，全球疫苗行业群雄并起，市场格局正在发生变化。

如BionNTech、Moderna、Novavax以及中国的国药、科兴、康希诺等企业开始在全球疫苗市场崛起，知名度也从区域走向世界。

据专家研判，未来新冠疫情或将“流感化”，将会与人类长期共存。随着不少新兴企业的新冠疫苗研制成功，意味着全球原本高度整合的疫苗市场格局将迎来巨变。

目前来看，全球已获批并投入使用的新冠疫苗主要包括：

欧美：有美国辉瑞与德国BioNTech开发的mRNA疫苗，英国牛津大学与英瑞合资公司阿斯利康开发的腺病毒载体疫苗，美国Moderna与NIAID开发的mRNA疫苗，美国强生开发的腺病毒载体疫苗，美国Novavax研发的重组蛋白疫苗；

印度：印度企业Bharat Biotech生产的Covaxin疫苗；

俄罗斯：第一款是加马列亚流行病与微生物学国家研究中心研发的“卫星—V”疫苗（腺病毒载体疫苗），第二款是“矢量”病毒学与生物技术国家科学中心研发的“EpiVacCorona”疫苗。第三款是丘马科夫联邦免疫和生物制品研究与开发科研中心研发的CoviVac疫苗；

中国：国药集团2款灭活疫苗，科兴生物灭活疫苗，康希诺开发的腺病毒载体疫苗，康泰生物开发的灭活疫苗，智飞生物开发的重组蛋白疫苗以及医科院生物所研发的灭活疫苗。

可见，全球新冠疫苗主要集中在欧美、中国、俄罗斯、印度等国企业手中，其中我国新冠疫苗数量和产能已处于第一梯队。

根据各公司此前公开资料，辉瑞mRNA疫苗到2022年或将达30亿剂，2021年已有13亿剂订单；Moderna在2021年疫苗产能或10亿剂；强生在2021年产能超10亿剂；阿斯利康预计2021年产能在30亿剂；Novavax疫苗预计2021年产能将扩大到20亿；剂印度血清研究所的阿斯利康疫苗2021年产量可达15亿剂；Covaxin疫苗2021年产量约5亿左右。

由此可以推算，欧美疫苗2021年总计产能预计超80亿剂，印度疫苗2021年总计产能为20亿，而俄罗斯疫苗的年产能最大在5亿，三者累计超100亿剂。

而我国新冠疫苗在2021年的总计产能预计超65亿剂，这就意味着中国疫苗产能将在全球处于主要地位。

根据公开资料，国药疫苗年产能将达30亿剂，科兴疫苗年产将达20亿剂以上，智飞生物今年将生产5亿剂疫苗，康希诺全国产能有望达到7亿剂，康泰生物的灭活疫苗年产能为2亿剂，最大可提升至6亿剂，医科院生物所灭活疫苗年产量将达5至10亿剂。

不过，目前从各家新冠疫苗在不同国家或地区使用的情况来看，几家西方制药巨头生产的新冠疫苗仍占主导优势。

根据“Our World In Data”网站截至6月的统计数据显示，在全球211个接种新冠疫苗的国家和地区中，使用辉瑞/BioNTech疫苗、阿斯利康疫苗、Moderna疫苗的国家和地区有199个，占比高达94%。使用中国产疫苗的国家和地区有80个，占比近40%。

国产疫苗在全球市场机会与挑战并存

根据中国工程院院士钟南山的说法，要实现群体免疫，在新冠疫苗有效性达到70%时，全球、中国、亚洲以及欧洲的接种率需分别达到89.2%、83.3%、80.2%、96.2%；新冠疫苗有效性达到80%时，全球、中国、亚洲以及欧洲的接种率需分别达到78%、72.9%、70.2%、84.2%。也就是说，中国至少需要达到70%-80%的接种率。

我国目前总人口超过14亿，按照75%的接种率来计算，接种人口需要达到10.5亿。以目前普遍使用的2针剂灭活疫苗为标准，大约需要21亿剂疫苗，就算未来需要接种加强针，那最大需求达32亿剂。

根据上述统计数据，目前国产新冠疫苗的产能可以满足国内公众的接种需求。倘若余下的30余亿剂新冠疫苗出口全球，理想状态下，到2021年底，国产新冠疫苗或将占据全球市场的一半乃至更多。

不过，预计产能不等于实际产量，新冠疫苗出口会受到地缘政治博弈、各国政策文化、公众接受度等因素的影响。因此，国内疫苗企业要想在全球市场上与西方疫苗企业同台竞争，仍然存在诸多不确定性因素。

扩大到全球新冠疫苗需求量来看，世界卫生组织总干事谭德塞在第74届“世界卫生大会”上呼吁，让全球的新冠疫苗接种率在今年九月至少达到10%、到今年年底至少达到30%。目前全球总人口超过78亿，按30%的接种率来看，今年预计接种人口数量为23.4亿，疫苗剂量估计在23.4亿~46.8亿之间。如果要达到全球免疫，接种率要达到78%~90%之间，疫苗剂量估计在60.84亿~140.4亿之间。

根据上述统计数据，2021年全球新冠疫苗产能能超过100亿剂，理想状态下可超过150亿剂，这就已经能够实现全球免疫的目标需求。

但是要达到78%~90%的全球疫苗接种率，不仅是由供应端的疫苗产能这一单一因素决定的，各国对疫苗的可得性、认可度等因素也在影响全球疫苗接种进程。

实际上，总体来看，全球疫苗接种率目前仍然处于较低水平。对此，国际货币基金组织此前提出让全球新冠免疫率在今年年底达到40%、到明年年中达到60%的目标。可以预计，新冠疫苗产能会在短时间内膨胀，但是可能无法被全球市场及时消化掉，这就会导致新冠疫苗产能过剩，如近期美国、日本、欧洲等地出现的疫苗积压现象。

在这种情况下，有业内人士认为，新冠疫苗产能在2022年会极大过剩，而中国疫苗厂商会在短时间内“跑马圈地”，凭借产能优势在国际上崛起，进而强力挤压国外疫苗厂商。不过值得注意的是，如果过6个月或1年时间就需要再次接种的话，从更加长远的角度来看，目前的新冠疫苗产能仍然远远不够。