华福证券恳请证监会支持豫金刚石不退市这种自救方法可行吗？

每日经济新闻2020-11-27 23:23:190阅

原标题：业内罕见：华福证券恳请证监会支持豫金刚石不退市！这种“自救”方法可行吗？

今日，华福证券的一封请求信在业内被广泛传播。

《每日经济新闻》记者注意到，最重要的是，这封信的内容是为一家上市公司求情，而这家公司就是今年的妖股ST金刚（维权），也是曾经的行业龙头豫金刚石。更为重要的是，华福证券恳请的内容则是希望证监会支持ST金刚不退市。

消息一经传出，引起了不少从事股票质押业务人士的关注。有券商人士向记者表示，作为股东的券商恳请管理层支持上市公司不退市，这非常罕见。也有券商人士认为，作为ST金刚的股东，华福证券有权利发表自己的看法，至于管理层会不会做出支持这个请求的决定，一切仍需等待。

华福证券恳请支持两个具体事项

三季度A股市场的妖股中，ST金刚绝对算得上是最显眼的一员。该股股价从8月21日拔地而起，从不足2.3元/股一路飙升至10月21日盘中高点8.67元/股后回落。11月初又从3元/股附近启动，短短几个交易日便快速涨至目前逼近5元/股的收盘价。

今日华福证券向证监会提交的一封恳求信，再度让ST金刚进入了大众视野。

华福证券在恳求信中写道，豫金刚石实控人郭留希涉嫌掏空上市公司的行为已引起监管部门和媒体的高度关切。在深交所一再追问下，豫金刚石公告存在违规对外担保和资金占用，且金额巨大，为维护国有资产安全，保护中小投资者利益，恳请贵会支持豫金刚石风险化解、避免退市。

而恳请支持的具体事项包含以下两点：

1、郭留希利用其实际控制人地位，违法利用上市公司对外担保，占用上市公司资金，损害上市公司利益，上市公司及上市公司背后的国有股东和中小投资者都是受害者，恳请贵会将郭留希个人的违法犯罪行为与上市公司的行为区分开，对郭留希的违法犯罪行为依法惩处。

2、恳请贵会给予新进股东解决问题的时间，对上市公司进行适当保护，避免上市公司退市，维护上市公司国有股东和中小投资者利益。

华福证券称，我公司和其他合法股东将联合各方，全力救助豫金刚石摆脱困境，恢复生产经营。

在提交恳请的同时，华福证券也给出了支持豫金刚石不退市的理由。华福证券认为，豫金刚石曾经为行业龙头企业，具备较大救助价值。人造金刚石及其深加工制品是河南省优势产业，省内有近三百家生产企业，占全球总产量的70%以上。豫金刚石曾经是集行业研发、生产和销售为一体的行业重点龙头企业。自2010年上市以来，累计实现利税12.68亿元，也曾为地方经济发展做出突出贡献。作为产业链上游企业，豫金刚石一旦其出现较大风险甚至停产，将会波及产业链下游的数百家企业，造成严重的产能浪费，不利于产业链发展，影响地方经济稳定。

资料显示，2016年11月，华福证券委托兴业银行郑州分行分别向北京天证远洋基金管理中心、北京天空鸿鼎投资中心发放委托贷款合计23亿元，天证远洋和天空鸿鼎以32,184万股豫金刚石股票提供质押担保。该项目自2018年2季度起违约，在拍卖完成过户后，华福证券将成为豫金刚石第二大股东(合计占总股本26.7%)。

此外，河南农投金融控股股份有限公司由于纾困需要持有8949.45万股豫金刚石股份(占总股本7.42%)，并对豫金刚石及其关联公司提供债权融资5.5亿元。郭留希及关联方河南华晶持有的豫金刚石股票都已质押，其中质押给焦作中旅银行7,012万股(对应债权3.5亿元)、浙商银行11,494万股(对应债权10亿元)，目前均已起诉；质押给郑州银行9440万股(对应债权7.6亿元)、湖北宏泰产业投资基金公司5,000万股(对应债权2.78亿元)，目前均已进入法院强制执行阶段。

随着执行工作的开展，郭留希及其关联方将从上市公司股东中除名，预计豫金刚石将有约一半股份由国有企业持有。

券商摊上退市股质押风险如何自救？

豫金刚石作为曾经的行业龙头，也曾是各路投资者眼中的“香馍馍”。从其财务数据来看，2018年还盈利9600万元，2019年度就巨额亏损达到了52亿元。2020年以来，豫金刚石也是持续亏损。

华福证券也给出了豫金刚石亏损的原因：在郭留希的控制下，豫金刚石的内部控制已完全失效。从2018年开始，郭留希无心也无力经营好上市公司，反而利用其担任上市公司董事长的职务之便，不断掏空并侵害上市公司利益。根据上市公司公告，上市公司卷入65项诉讼、仲裁案件，涉案金额合计47.97亿元，其中大部分是郭留希私自以上市公司名义签订借款合同并提供给他人使用或以上市公司名义为他人借款提供连带责任担保。截至2020年6月30日，公司付息债务合计19.26亿元、预计负债29.51亿元，上市公司的银行账户、机器设备、土地等主要资产被多轮查封，给上市公司造成重大利益损失。相关借款和担保协议未经上市公司董事会或股东会审批，也无上市公司内部审议程序、无用印记录。

有券商股票质押业务人士向记者表示，作为股东的券商恳请管理层支持上市公司不退市，这非常罕见。也有券商人士，作为ST金刚的股东，华福证券有权利发表自己的看法，至于管理层会不会做出支持这个请求的决定，一切仍需等待。

那么，券商一旦摊上退市股质押风险，究竟该如何自救呢？业内人士指出，对于这类存在退市风险的股票质押业务，券商的主要自救途径是通过诉讼的方法来试图追回本金。若由于被执行人没有还款能力，券商还可以选择通过司法渠道将质押的股票进行拍卖或变卖。不过从过往情况来看，这类拍卖流拍的概率不低。另外，尽管通过诉讼、拍卖，券商有希望追回部分股票质押业务损失的本金，不过其中可能也需要耗费不小的时间成本。