港股早知道：功率半导体缺货严重 关注中芯国际等

来源：智通财经网

【智通观点】

1、上周五截至收盘，标普500指数涨32.40点，涨幅0.88%，报3699.12点；纳斯达克指数涨87.10点，涨幅0.70%，报12464.23点；道琼斯指数涨248.70点，涨幅0.83%，报30218.26点。港股ADR指数逆市下挫，按比例计算，收报26778点，跌56.71点或0.21%。

2、香港证监会拟在港股全面推行实名制。香港证监会4日称，该会最快计划于2021年第一季度前，在港股全面推行场内交易实名制。目前仅内地投资者经沪深港通南下投资港股需要实名，其他港股投资者参与市场不需要实名。香港证监会已就此穿透式监管方案开展为期三个月的市场咨询。

3、中芯国际（00981）与国家集成电路基金II及亦庄国投成立合资企业，开发12吋晶圆生产设施。合资企业的注册资本为50亿美元，总投资额为76亿美元。周末，中芯国际在互动平台公开表示，该司即将在2020年底小批量试产第二代FinFET N+1芯片，目前这一芯片已经进入客户导入阶段。资料显示，对比起一代14nm芯片，二代FinFET N+1芯片的工艺将提升至12nm，晶体管尺寸将进一步缩减，功耗降低20%、性能提升10%，错误率降低20%。关注中芯国际股价对消息刺激的波动。

4、功率半导体行业平均涨幅10%，部分产品上涨幅度更高。晶圆缺货影响越来越大。内地财经媒体12月5日从供应链多家公司获悉，功率半导体行业目前平均涨幅5%-10%，部分产品涨幅更高。“缺货严重，不排除有更多涨幅。2021年H1订单排满，甚至有订单排到明年年底。”留意华虹半导体（01347）、中车电气时代（03898）、比亚迪（01211）、赛晶科技（00580）等股价波动。

5、I.T（00999）获溢价54.6%提私有化，7日复牌。该股长期价值堪忧，成长空间缺失，唯有私有化，追高需谨慎。

6、过去一周，进口铁矿石价格连续3天大幅上涨。4日，铁矿石普氏指数单日上涨7.5美元/吨，一举突破145美元/吨，涨幅较年初超过50%，创近8年新高。与此同时，铁矿石期货价格盘中也创上市以来历史新高。中国钢铁工业协会副会长骆铁军6日接受记者采访时表示，近期进口铁矿石价格大幅上涨超出了行业预期，使得行业运行风险进一步加大，不利于产业链供应链稳定。留意铁货（01029）股价波动。

7、虚拟币暴涨带动需求叠加卫生事件制约产能，显卡市场“一卡难求”。记者近日走访有着“中国电子第一街”的华强北市场发现，大多数档口的高端显卡货源均以个位数计，甚至有档主表示已经有几天没有进到一张显卡了。记者调查发现，今年显卡新品以出色的性能和偏低的售价激发了大量买卡需求，虚拟币的暴涨又带动了矿机显卡需求，再加上全球卫生事件影响下的产能不足等一系列原因，造成如今一卡难求的局面。TrendForce集邦咨询旗下半导体研究处表示，从接单状况看，半导体代工产能吃紧的情况预计将至少延续到明年上半年。留意柏能集团（01263）股价波动。

8、12月2日-4日，国泰君安证券于海南三亚举办2021年度投资策略会。国泰君安研究团队最新认为，五矿资源（1208.HK）目前手握四大矿产，铜及锌矿产资源量分别为1，260万吨和1，110万吨。目前疫苗预期加强下，全球铜价修复，国泰君安有色团队预计Las bambas铜矿后续生产也将逐渐正常化，测算铜价每上涨5000元，公司业绩增厚6.67亿元，对比A&H两市资源标的，公司目前显著低估，给予“增持”评级。

【公司要闻】

远洋服务（06677）12月7日-10日招股 拟发行2.96亿股

云想科技（02131）12月7日至12月10日招股 拟发行2亿股

中国生物制药（01177）拟以5.15亿美元向科兴中维出资

蓝月亮集团（06993）于12月4日-12月9日招股 拟发行7.47亿

股裕勤控股（02110）公开发售获超购35.79倍 每股发售价0.225港元

东风集团股份（00489）拟发行不超过约9.57亿股A股于创业板上市

中国银行（03988）高度重视“原油宝”产品风险事件行政处罚决定 将提高业务经营的专业性和审慎性

乐享互动（06988）前十个月毛利达去年全年1.5倍 游戏及小程序业务正全面接入抖音平台

金斯瑞生物科技（01548）：传奇生物科技公布西达基奥仑赛的1b/2期合并CARTITUDE-1研究最新资料

北京汽车（01958）获MSCI ESG A级评级 连续两年获得A级评定

中国高速传动（00658）及丰盛控股（00607）：雇员合伙企业拟向南京高速增资1.5亿元揽6.98%股权

康哲药业（00867）与Cosmo就创新专利药物Lumeblue达成授权合约

晨鸣纸业（01812）拟收购武汉晨鸣少数股东Aberdeen及VNN全部股权 持股将达99.85%

歌礼制药-B（01672）：IIa期乙型肝炎研究显示ASC22安全性和耐受性良好

中汇集团（00382）拟分别收购四川新概念教育投资及成都育德后勤管理的51%股权

沪港联合（01001）拟2000万港元收购沪港地产资本及沪港资本控股各自余下40%股权

中国东方航空股份（00670）以40架存量飞机向银行申请抵押再融资 融资额不超180亿元

中国光大控股（00165）：亦庄国投出资15亿元认缴合伙基金

中国神华（01088）12月4日斥8195.24万港元回购566.2万股

新世界发展（00017）12月4日斥5300.38万港元回购143.3万股

复星国际（00656）12月4日耗资约4342.93万港元回购400万股

合生创展集团（00754）12月4日斥3685.84万港元回购189.4万股

中芯国际（00981）与国家集成电路基金II及亦庄国投成立合资企业 开发12寸晶圆生产设施

中国交通建设（01800）拟向招商银行申请综合授信额度100亿元

移卡（09923）拟先旧后新配售2079.51万股 净筹7.78亿港元

广汽集团（02238）拟授出约1.02亿股限制性股票及1.02亿份股票期权

北京能源国际（00686）以11.78亿元收购榆林市江山永宸新能源有限公司全部股权

【财报数据】

华住集团-S（01179）三季度净收入环比增长61.7% 同比增长3.4%至32亿元胜预期

绿城中国（03900）前11月总合同销售额约2310亿元 同比增34%

中骏集团控股（01966）前11个月合同销售额903.73亿元 同比增长28%

协合新能源（00182）11月权益发电量总计456.76GWh 同比增长23.85%

时代中国控股（01233）前11个月合同销售额同比增长约23.57%至835.91亿元

金地商置（00535）前11个月合约销售总额642.8亿元 同比增长22.46%

新城发展（01030）11月合约销售额同比增20.1%至290.61亿元

中国海外宏洋集团（00081）前11个月累计合约销售额增19.2%至575.72亿元

世茂集团（00813）前11个月合约销售总额同比上升15%至2628.1亿元

中梁控股（02772）11月合约销售额增12.5%至180亿元

中国海外发展（00688）前11个月合约物业销售金额按年增长10%至3209.36 亿元

世茂集团（00813）预期2021年物业合约销售额同比增长逾10%

融创中国（01918）前11月合同销售额5204.5亿元

新力控股集团（02103）前11月合同销售额988.6亿元

绿城管理控股（09979）前11月合同销售金额652亿元

银城国际控股（01902）前11月总合约销售额162.34亿元

徽商银行（03698）前9个月净利润79.37亿元

信利国际（00732）前11月累计综合营业净额202.06 亿港元 同比减少0.4%

中国东方教育（00667）预期年度纯利同比减少50%-70%

富智康集团（02038）预期前10个月综合净亏损1.24亿美元

【宏观与行业】

1、国家统计局将于近日公布11月CPI数据。多家机构预测，11月猪肉价格继续回落、油价小幅下跌，加上去年高基数影响，将拉动11月CPI进一步回落，同比涨幅或下行至0%左右。浙商证券首席经济学家李超表示，11月猪价继续下探是拖累CPI的主要因素，目前生猪产能已经恢复到2017年年末的88%左右。中长期来看，供给确定性回升推动猪价进入下行通道逻辑不改。

2、据中国物流与采购联合会发布，2020年11月份全球制造业PMI为53.9%，较上月回落0.6个百分点，连续5个月保持在50%以上。欧洲、美洲和非洲制造业PMI较上月有不同程度回落，亚洲制造业PMI较上月有小幅上升。

3、美国11月新增非农就业人数24.5万人，预期46.9万人，前值61万人，失业率降至6.7%，预期6.8%，前值6.9%。

4、截至11月底，券商年内合计债券承销规模（含公司债、金融债、地方债、企业债、短融中票、可转债、定向工具、ABS等）达到9.11万亿，较去年同期的6.83万亿大增33.38%，已经超过2019年全年的7.62万亿规模。就各家券商承销金额来看，中信证券和中信建投成为最大赢家，两家券商总承销金额均首次突破万亿大关，分别为1.12万亿和1.02万亿。

5、工信部消息，根据中国轻工业信息中心数据整理的数据显示，2020年1-10月，全国电池制造业主要产品中，锂离子电池产量146.4亿只，同比增长10.9%；铅酸蓄电池产量18204.7万千伏安时，同比增长15.3%；原电池及原电池组（非扣式）产量330.5亿只，同比下降0.8%。

6、据中国汽车工业协会统计的重点企业旬报情况预估，11月汽车行业销量预估完成273.3万辆，环比增长6.2%，同比增长11.1%；细分车型来看，乘用车销量同比增长9.3%，商用车销量同比增长14.2%。1-11月，汽车行业累计销量预估完成2243万辆，同比下降3%；细分车型来看，乘用车销量同比下降7.8%，商用车销量同比增长20.2%。

7、2020世界智能汽车大会上，国家发展和改革委员会国际合作司副司长高健表示，我国智能汽车行业正迎来发展的黄金期，中国将成为世界第一大智能汽车市场。车联网方面，预计2025年全球联网汽车数量将接近7400万台，其中中国的联网汽车数量将达到2800万辆。自动驾驶方面，截至今年6月，全国17个城市已累计发放约282张自动驾驶路测牌照。

8、国家邮政局消息，据国家邮政局测算，2020年11月中国快递发展指数为312.5，同比提高35.8%，较去年同期有较大幅度提升。发展规模指数、服务质量指数、发展能力指数和发展趋势指数分别为374.7、390.4、241.3和105.4，比上年同期分别提高33.5%、53.2%、15.2%和58%，快递市场整体提升明显。

9、随着广东、广西、云南3省区启动实施第三批国家组织药品集中采购中选结果，第三批国家组织集采的55个品种药品已在全国公立医院落地。按约定采购量计算，每年相关费用将从集采前的232亿元下降至37亿元，节省了195亿元。

10、Sensor Tower商店情报平台显示，2020年11月中国手游发行商在全球 App Store 和 Google Play 的收入排名。榜单中30个手游发行商11月全球吸金20.1亿美元，占当期全球手游总收入30.2%。其中，腾讯、网易和米哈游排前三位。

11、晶圆缺货影响越来越大。记者12月5日从供应链多家公司独家获悉，功率半导体行业目前平均涨幅5%-10%，部分产品涨幅更高。“缺货严重，不排除有更多涨幅。2021年H1订单排满，甚至有订单排到明年年底。”

12、据统计，12月份有57部电影上映。12月首周，已经上映了14部电影，其中不乏《赤狐书生》《宝可梦：超梦的逆袭进化》等大制作。截至11月30日，全国票房2020年累计已达165亿元。分析师认为，在12月份的加持下，全年票房有望突破200亿元。

【主要股东增减持】

11月30日，贝莱德增持长城汽车（02333）727.2万股，每股作价15.7786港元，总金额约为1.15亿港元。增持后最新持股数目约为1.61亿股，最新持股比例为5.18%。

11月30日，贝莱德增持康龙化成（03759）415.2万股，每股作价94.1205港元，总金额约为3.91亿港元。增持后最新持股数目约为965.08万股，最新持股比例为7.20%。

11月30日，摩根大通减持春立医疗（01858）65.025万股，每股作价20.122港元，总金额约为1308.43万港元。减持后最新持股数目约为472.38万股，最新持股比例为4.92%。

11月30日，GIC Private Limited减持中远海能（01138）974.6万股，每股作价3.4102港元，总金额约为3323.58万港元。减持后最新持股数目约为1.0亿股，最新持股比例为7.73%。

11月30日，贝莱德增持中石化炼化工程（02386）692.1万股，每股作价3.4081港元，总金额约为2358.75万港元。增持后最新持股数目约为1.22亿股，最新持股比例为8.37%。

11月30日，贝莱德增持中国铁塔（00788）约1.47亿股，每股作价1.2254港元，总金额约为1.80亿港元。增持后最新持股数目约为28.37亿股，最新持股比例为6.08%。

11月30日，贝莱德增持中国银河（06881）935.15万股，每股作价5.0195港元，总金额约为4693.99万港元。增持后最新持股数目约为1.92亿股，最新持股比例为5.20%。

【大行评级】

富瑞：美团（03690）外卖及到店业务强劲复苏 目标价360港元 评级“买入”。

里昂：华虹半导体（01347）成熟晶圆节点代工需求较预期强劲 上调目标价36.8%至52港元。

中信里昂：上调信义玻璃（00868）目标价10.5%至21.1港元 评级“买入”。

高盛：首予世茂服务（00873）“买入”评级 纳入“确信买入”名单 目标价22港元

瑞信：上调信义玻璃（00868）目标价48.9%至21港元 收购中国玻璃（03300）后市场份额将提升至25%。

【交易闹铃】

上市日：裕勤控股（02110）。

招股中：蓝月亮集团（06993）。

业绩公布：博富临置业（00225）、嘉里物流（00636）。

责任编辑：马婕