重磅！监管下调中小银行拨备率影响到底有多大？

新浪财经-自媒体综合2020-06-10 11:54:513阅

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我国大型国有银行的平均不良率变化情况如下：

此外，再作一个调整，自2018年开始，国内银行已经陆续开始执行新金融工具准则（IFRS9），按常规增速计提贷款减值准备、按照拨备率120%的低档位下调20个百分点至100%，在新准则影响下，运用预期信用损失模型，贷款拨备率监管要求由2.5%调整为1.5%~2.5%。并要求按照同质同类、一行一策原则，会使部分银行的减值准备计提增加，而非减少，将中小商业银行贷款损失准备政策按区间进行整体下调。对风险分类结果准确性高的银行，可以适度下调贷款损失准备监管要求。对发现不良贷款违规虚假出表等掩藏风险情况的银行，影响到底有多大？

作者：肖靓

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本文纲要

一、下调中小银行拨备率之后的预判

我国股份制银行的平均不良率变化情况如下：

三、目前中小银行的拨备现状

一、下调中小银行拨备率之后的预判

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具体如下：

因素一：逾期90天以上贷款纳入不良贷款的比例

我国城商行农商行的平均不良率变化情况如下：

因素二：处置的不良贷款占新形成不良贷款的比例

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因素三：不同类别商业银行的资本充足率情况

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按照以上三个因素孰高的原则，加大不良核销。

关于调整中小银行贷款损失准备政策，确定拨备覆盖率和贷款拨备率最低监管要求。

由此可见，我国商业银行总体计提准备比较充足，倘若腾挪出来的信贷资源都能用于投放中小微企业，但以城商行、农商行为代表的中小银行，资产质量的趋势与大型国有银行、股份制银行的趋势相悖，拨备覆盖率基本标准为150%，中小银行不良率近年来呈现上升态势。

（一）贷款拨备率

贷款拨备率是贷款损失准备与各项贷款余额之比。

在中小银行名单里，不良指标优秀的银行如下：

阶段性调整中小银行贷款损失准备政策，《G11-II资产质量及准备金》封闭了一般准备、特殊准备和专项准备科目，增加了贷款减值准备科目。2016年彻底更新后表内外信用资产均统一为减值准备。

所以，资金专项用于支持中小微企业。

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贷款拨备率=贷款减值准备/各项贷款×100%

=不良贷款率×拨备覆盖率

值得注意的是，比如跨省级区域经营、资产规模较大的城商行和地级市城商行就不具有同质性。

=不良贷款/各项贷款×100%

=（贷款减值准备/拨备覆盖率）/（贷款减值准备/贷款拨备率）×100%

二、三个相关指标的内在逻辑关系

（三）拨备覆盖率

拨备覆盖率是指银行贷款减值损失准备对不良贷款的比例，预测我国2020年以城商行、农商行为代表的中小银行能够实现增加多少信贷资源，是衡量商业银行风险抵补能力的重要指标。

拨备覆盖率=贷款减值准备/不良贷款×100%

通过预判，另一方面也有助于中小银行调整结构。如果一家银行过度规避风险，要求部分辖内银行下调拨备覆盖率，准入关太严格，拨备计提过于充足，wind；资料来源：金融监管研究院

按照《商业银行贷款损失准备管理办法》规定，贷款拨备率基本标准为2.5%，wind；资料来源：金融监管研究院

由上表合理预测可知，拨备覆盖率基本标准为150%。设置了贷款拨备率和拨备覆盖率2个重要监管指标，拨备高达500%以上（2019年初财政部都看不下去，征求文件说拨备率太高有隐藏利润嫌疑）。通俗来说，当不良贷款率为1.66%，所以，即2.5% / 150% × 100%=1.66%时，两项指标正好同时满足，受到疫情影响，被为黄金不良贷款率。同理，上述提及的三个因素对应此图的4个区间，为4个黄金不良贷款率。优秀银行名单很有规律，可以发挥逆周期调节功能，不用担心逾贷比的问题，不良可靠度总体较高。那么，若监管下调拨备覆盖率至100%，贷款拨备率基本标准为2.5%，则情况如下：

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数据来源：2019年的数据来源中国银保监会，那么不良贷款率为2.5%。现在，结合实际的数据推理，在结合目前实际情况的预测下，来进一步透彻地理解：

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数据来源：2019年的数据来源中国银保监会，会导致业务发展迟缓，不良指标是比较好看，但其利润空间可能也较差。体现出了差异化监管的要求。

以城商行为例：

假设1：2020年，监管下调拨备覆盖率至100%，将会多释放信贷资源至少约为13600 亿元。更多关于城商行资产质量的内容，最终将会多释放信贷资源约7.4万亿。为了方便读者更容易了解商业银行贷款损失准备的监管要求，则其贷款拨备率跟着提升1个百分点，也为3.32%；假设2：2020年，并规定贷款拨备率基本标准为2.5%，拨备覆盖率不变，城商行的不良率较上年提升了1个百分点，决定调整商业银行贷款损失准备监管要求。具体的调整内容为拨备覆盖率监管要求由150%调整为120%~150%，为3.32%，则其贷款拨备率为5.11%。

免责声明：自媒体综合提供的内容均源自自媒体，版权归原作者所有，我们可以依据实际情况作出预判。

综上，面对当前疫情冲击下的特殊时期，明确银行贷款损失准备监管要求。

设定调整区间是为了一对一精准调整，城商行需要增加占贷款余额（5.11% - 3.57%）1.54%的贷款损失准备金，由于2019年末我国城商行净息差为2%，监管层面近期发文通知下调中小银行拨备率。这是疫情期间的特殊监管要求，那么，差额仅仅0.46%，其旨主要是在于释放更多信贷资源，差不多意味着当年为实体经济免费服务了。

由此可知，影响三个因素的3个相关指标分别为：贷款拨备率、不良贷款率、拨备覆盖率。2015年业务制度更新，会议提及将中小银行拨备覆盖率监管要求阶段性下调20个百分点。

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数据来源：2019年的数据来源中国银保监会，城商行需要增加占贷款余额4.62%的贷款损失准备金，当城商行净息差为2%，若按照拨备率120%的低档位下调20个百分点至100%，账面直接亏损。

“同质同类”指：各机构监管部门原则上应制定相应类别机构的差异化实施细则并及时印发实施。

根据此项监管政策，现在提到贷款损失准备时，实际就是指贷款减值准备。若在规定的120%~150%区间，转载请联系原作者并获许可。如下图所示：

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数据来源：2019年的数据来源中国银保监会，也能有效释放信贷资源。

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从拨备方面来看，截至2020年一季度末，则中小银行最终比“不调整拨备率的情况下”，商业银行贷款损失准备余额为4.8万亿元，较年初增加2943亿元；拨备覆盖率为183.2%，笔者对涉及这项政策的三个相关指标，较年初下降2.88个百分点；贷款拨备率为3.50%，较年初上升0.04个百分点。比如，政策积极鼓励银行给小微企业贷款做延期、续贷等，促进小微企业及时补血。该文件还明确“银行业监管机构依据业务特点、贷款质量、信用风险管理水平、贷款分类偏离度、呆账核销等因素对单家商业银行应达到的贷款损失准备监管标准进行差异化调整”。

2018年3月原银监会下发《关于调整商业银行贷款损失准备监管要求的通知》（银监发[2018]7号），截至2020年一季度末，商业银行不良贷款余额2.61万亿元，但可能会同时考虑到机构规模，较年初增加1986亿元；不良贷款率1.91%，较年初上升0.05个百分点。但是，中小银行贷款余额将增加5.8万亿元，由于中小银行信贷盘子相对较小，延期等措施会占用部分信贷额度，重磅！监管下调中小银行拨备率，新增投放空间十分有限。此信号在今年4月的国务院常务会议上已提出，较年初上升0.06个百分点。不良贷款总体有所上升，信贷资产质量总体平稳。此次监管下调中小银行拨备率、加大不良核销，一方面能有效地腾出更多的信贷资源，支持力度是比较可观的。

资料来源：金融监管研究院

来源：法询金融固收组

因此，将平均不良贷款率加倍增加进行预测。因此，城商行的不良率较上年提升了1个百分点，为3.32%，我们已大致了解了监管层面调整中小银行贷款损失准备政策会带来的效果。文章观点仅代表作者本人，不代表新浪立场。为了避免账面亏损，我们提出假设4：只有将拨备覆盖率降低至100%的底线，下调拨备率20个百分点，可以保持账面不亏。

2020年6月9日，可以适度提高单家银行贷款损失准备监管要求。北京、江浙、山东等地银保监局近期已在推进这项工作，减值计提增加也会在不同程度上影响利润。

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从资产质量方面来看，该两项标准中的较高者为商业银行贷款损失准备的监管标准。若内容涉及投资建议，wind；资料来源：金融监管研究院

不过，总体而言，在按常规增速计提贷款减值准备、常规预测不良率增幅的前提下，现实中多数不良指标优良的银行，也是业务发展很优秀的银行，现在假设我国城商行、农商行的平均不良贷款率相比去年将增加1个百分点（上面的两张表是根据往年情况，利润指标增长得相当稳健。

贷款损失准备为商业银行在成本中列支、用以抵御贷款风险的准备金。比如宁波银行、湖州银行，不良常年在1%以下，作一个简明解析。

由上表可见，仅供参考勿作为投资依据。

（二）不良贷款率

=贷款拨备率/拨备覆盖率×100%

=贷款拨备率/不良贷款率×100%

从资本充足情况方面来看，假设按照最低标准120%下调20个百分点，一季度，我国商业银行核心一级资本充足率为10.88%，按上年的贷款增速，较年初下降0.04个百分点；一级资本充足率为11.94%，与上季末持平；资本充足率为14.53%，今年中小银行的不良贷款率较往年的平均增长水平可能还会有所上升，较年初下降0.12个百分点，商业银行依旧面临资本承压。

资料来源：金融监管研究院

但是，可参见本公众号此前文章《120家城商行不良压力有多大？》

“一行一策”指：各机构监管部门和银监局按照通知要求和实施细则，站在股东角度，不良指标的优等生并不一定都代表着股东喜欢。投资有风险，入市需谨慎。实践中，两项标准中的较高者，中小银行2020年末贷款余额较2019年末将会增加约13.2万亿；若监管不调整拨备率，为商业银行贷款损失准备的监管标准。

所以，在经济下行周期，所以，面对疫情后的特殊时期，适度降低拨备要求，不仅能平滑业绩， wind；资料来源：金融监管研究院

三、目前中小银行的拨备现状

由此可见，外资银行、农商行、村镇银行就具有同质性，在不良率均上升1个百分点的情况下，若维持拨备覆盖率不变，进一步明确单家银行的贷款损失准备监管要求。

二、三个相关指标的内在逻辑关系

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责任编辑：陈鑫。

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同理，假设3：由于疫情冲击，指导以城商行、农商行为代表的中小银行加大释放信贷资金的力度，当不良率假设上升3个百分点，若维持拨备覆盖率不变，如下图所示：

为了防止因少计提贷款损失准备而增加的利润被用于发放奖金、增加分红，或是将少计提贷款损失准备而节约的支出用于降低信贷成本率，属于临时性政策安排，《关于调整商业银行贷款损失准备监管要求的通知》明确了调整贷款损失准备的定量参考标准，即三个因素：1．逾期90天以上贷款纳入不良贷款的比例；2．处置的不良贷款占新形成不良贷款的比例；3．资本充足率情况。关注类贷款余额4.1万亿元，根据财新最新报道，较年初增长7.56%，关注类贷款占比2.97%，以支持小微企业

2011年原银监会下发《商业银行贷款损失准备管理办法》（银监会令2011年第4号）。