劲爆：2200亿芯片一哥中芯国际突然暴涨19% 发生了什么？

券商中国2021-01-06 17:44:270阅

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劲爆！2200亿芯片一哥突然暴涨19%，发生了什么？美国重磅事件结果出炉，涨价潮也来了，A股哪些板块要飞？

中芯国际这么个涨法，多少有点出人意料！

1月6日尾盘，中芯国际港股突然暴拉，最多时涨幅超过19%。其实，该股正在经历一些利空。比如，富时罗素宣布，自1月7日开盘起，将从富时全球股票指数系列和富时中国A股指数中删除中国联通、南京熊猫和中芯国际三家公司的股票。

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那么，究竟发生了什么事，令中芯国际突然发威？分析人士认为，这可能事关与美国的一件重磅事件：参议院选举结果有关。从美联社和福克斯新闻的数据来看，民主党获得了参议院一个席位，另一个席位的投票也处于领先状态。这意味着民主党将有较大概率控制国会参议两院，对于拜登施政来说，无疑是重磅利好。市场因此预期拜登会扭转特朗普的一些极端做法。

此外，半导体产业也掀起了涨价潮，多家上市公司发函提价。需求方面，5G、新能源汽车等下游新应用的兴起对市场的景气度产生了积极作用；供应方面，6寸晶圆厂逐步减少、8寸晶圆厂较少增加、12寸晶圆厂刚刚兴起，无法填补相关需求的增长。

芯片一哥暴涨

中芯国际H股走势最近可以说是一波三折。昨天，该股尾盘暴跌，以近10%的跌幅收盘，今天该股又突然暴涨，尾盘涨幅一度超过19%，收盘仍以上涨近13%收报，最新A+H市值超2200亿。

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事实上，近期中芯国际也是杂事缠身。富时罗素宣布，自1月7日开盘起，将从富时全球股票指数系列和富时中国A股指数中删除中国联通、南京熊猫和中芯国际三家公司的股票。

2020年12月18日，中芯国际集成电路制造有限公司(以下简称“中芯国际”或“公司”)关注到美国商务部以保护美国国家安全和外交利益为由，将中芯国际及其部分子公司及参股公司列入“实体清单”。

2020年12月15日晚间有消息透露，中芯联席CEO梁孟松在中芯国际当日董事会上提出辞职，认为其已不被尊重和信任，公司已经不再需要他。12月15日深夜至12月16日早晨，中芯国际连发6个公告，就相关事项给出说明。联席CEO的辞职，引发了中芯国际股价大跌。12月16日，港股短暂停牌，而A股股价跌幅则一度超过了7%，总市值蒸发过百亿。12月31日，该公司又在港交所公告的最新董事会名单显示，梁孟松仍担任联席CEO。

从A股上市至今，中芯国际除了股价持续杀跌外，似乎并无太多利好消息。

美国重磅事件有结果

1月3日，中金公司曾发布研报称，中芯国际未来大力发展成熟工艺，长期将利好提升股东回报，同时目前中芯国际港股估值相对华虹有45%的折让，未来几个月随着美国政府审批进度逐步明朗，公司港股估值有望提升。

不过，在特朗普任上，美国政府对中芯国际的态度显然已经不会有太大改观。所以，市场期待拜登上台后，能有一番改变。不过，美国总统在外交战略上仍会受制于国会。因此，只有总统所在党派控制了国会，总统的行政才会顺畅。在今天之前，美国众议院已经控制在拜登所在的民主党手中。而今天，美国参议院的投票结果也已经了炉。

据美联社2021年1月6日报道，民主党的候选人沃诺克（RaphaelWarnock）击败了共和党候选人莱夫勒（KellyLoeffler），赢得了佐治亚州的一个参议院席位。前者的得票率为50.5%，后者赢得了49.9%的选票。沃诺克将成为佐治亚第一个黑人参议员，也是美国南方第一个黑人民主党参议员。

佐治亚州另一个国会参议院席位的投票结果还未出炉，将在共和党候选人珀杜（DavidPerdue）和民主党候选人奥索夫（JonOssoff）之间决出胜负。从目前的情况来看，投票已近尾声，奥索夫（JonOssoff）处于领先状态。

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若民主党最终能够控制国会参议两院，那么，对于拜登施政来说，无疑是重磅利好。同时，市场也预期拜登会扭转特朗普的一些极端做法，并且在这过程当中，会得到国会的支持。

值得注意的是，香港大麻股美瑞健康今天也出现了大涨行情，收盘大涨12.5%。新能源板块中的风电板块更是狂涨超8%。这些都与拜登的执政主张有关。

半导体涨价潮来袭

今天半导体联盟公众号连发两条消息。

一是最近一段时间，SSD硬盘的闪存芯片价格还在跌，预计Q1季度还要降10-15%，然而SSD行业马上要面临另外的难题——主控芯片要涨价了，国产品牌得一微日前也宣布1月1日起上调50%。

在SSD硬盘的构成中，NAND闪存芯片占据70-80%左右的成本，主要被三星、美光、恺侠等公司掌握着，而SSD主控芯片占成本的10-15%，目前主要是群联、慧荣及一些国内的主控公司在做。

二是据台媒自由时报报道，有外资发布最新研究报告指出，在打线封装方面，目前市场需求强劲，日月光控股接单满载，预计2021年上半年，打线封装产能供不应求的幅度将达30%到40%，日月光投控积极规划扩产。

业内人士也表示，为确保投资扩产能回本，日月光投控首度与客户签订长约。除了打线封装、客户对凸块晶圆（bumping）、晶圆级封装（WLP）与覆晶封装（FlipChip）等需求也很强劲。因封测市场供不应求，日月光控股开始启动涨价机制，这将有利于日月光投控今年的获利。

另据国泰君安援引《21世纪财经》消息，半导体多家上市公司发函提价，新洁能、汇顶科技、士兰微、富满电子等多家半导体大厂发布涨价通知函，紫光国微称部分产品不排除有上调价格的可能。新洁能表示主要是供需两旺导致。

华创证券则表示，继去年12月发布窗口期延长通知函后，Microchip（微芯半导体）再次发布通知函，将自今年1月15日起，提高多条产品线的价格。Microchip是全球领先的整合单片机、混合信号、模拟器件和闪存专利解决方案供应商。近期MOSFET、存储芯片等均出现涨价趋势，预计供不应求情况将延续。