基金这么多品类，你最“粽”意哪一款？

新浪基金2021-06-15 11:05:260阅

对于吃货来说，端午节=粽子节，吃粽子是对这一传统佳节最大的尊重。为了满足消费者日益升级的口味需求，各大厂家纷纷推出了越来越多的创新产品。与此同时，网友们也再一次开启了“甜咸之争”，一年一度、乐此不疲，可谓互联网时代的节日新传统。

作为一名爱岗敬业的金融打工人，城城从这花式繁多的粽子联想到了目前市场上人气火爆的一类基金产品：“固收+”基金。

普通的白粽子类似纯债基金，投资范围聚焦在固收类资产上，口味可能略显单调，但很少踩雷；北方较为常见的红枣粽子或者豆沙粽子，给普通的白粽子加了一点甜度，类似一级债基或二级债基，以固收类资产为主，适度参与权益市场的投资，也属于比较普遍的品种；而各式各样的创新产品，如排骨蛋黄粽、XO酱鲍鱼粽、燕麦奶粽等等，在白粽子上的发挥空间更大，则类似偏债混合基金，利用多种资产增强收益，提高组合预期收益水平。

下面城城就正式向大家介绍一下长城基金的“固收+”产品线。早在2008年，长城基金就推出了二级债基长城稳健增利。13年来，长城基金深耕“固收+”领域，管理经验丰富、积淀深厚，代表产品表现优异。

表：长城基金旗下“固收+”代表产品业绩一览

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数据来源：基金定期报告、Wind，截至2021年3月31日。完整业绩说明详见文章末尾注释。

团队实力上，长城基金旗下的固定收益部、研究部、多元资产投资部、国际业务部、量化与指数投资部等五大平台分工明确、协同高效，共同支撑公司“固收+”业务的发展。其中固定收益部包含宏观利率、信用、可转债、货币市场等四大研究小组，研究部包含宏观策略、消费、制造、周期等策略与行业研究小组，多元资产投资部提供大类资产配置建议，国际业务部覆盖港股标的研究，量化与指数投资部提供多因子选股、量化对冲等数量模型，五大平台共同为“固收+”投资提供专业有力的支持。

目前，长城基金正在着力打造“长城优选”系列和“长城悦享”系列两大“固收+”品牌。其中，“长城优选”系列为偏债混合型基金，该系列的明星基金长城新优选连续20个季度正收益（截至2021年一季度末），已是公司的金字招牌；“长城悦享”系列为二级债基，该系列的长城悦享回报正在火热发行中，其以优质固收资产构建组合的安全垫，再利用转债和权益资产进行收益增强。

拟任基金经理魏建具有多年的年金和专户等组合的管理经验，一直奉行“本金安全第一”的宗旨，采用“固收+”投资策略，在稳健的基础上尽最大可能为客户实现资产的保值增值。其目前在管的代表产品长城积极增利，A类份额近一年收益达9.55%，远超同期业绩基准收益（1.30%），同类排名10/191。

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数据来源：基金定期报告，银河证券，截至2021年3月31日。同类指银河证券分类下债券基金-普通债券型基金-普通债券型基金（可投转债）（A类）、（非A类），魏建自2020年7月20日任职长城积极增利。

“粽”情端午，悦享佳节。希望各位小伙伴在享受美味粽子的同时，也不要忘记为自己的资产择一良“基”。

注释：

业绩说明：（1）长城稳固收益成立于2015年1月28日，张棪自2017年9月6日起任职该基金，钟光正自2015年1月28日至2017年7月27日任职该基金，储雯玉自2015年5月11日至2020年7月2日任职该基金，蔡旻自2017年7月27日至2020年7月20日任职该基金。该产品A类、C类最近五个年度业绩及业绩比较基准如下：2016、2017、2018、2019、2020年业绩/业绩基准涨幅分别为：-0.27%/-0.54%/0.67%、1.21%/0.75%/2.26%、4.39%/3.88%/4.50%、4.23%/4.06%/7.57%、13.91%/13.45%/5.43%。（2）长城新优选成立于2016年3月22日，马强自2016年4月15日起任职该基金，蔡旻自2016年3月22日至2017年7月27日任职该基金，史彦刚自2016年4月15日至2016年12月1日任职该基金。长城新优选基金A类、C类自成立以来的年度业绩及业绩比较基准如下：2016.3.22-2016.12.31、2017、2018、2019、2020年的A类业绩/C类业绩/业绩基准涨幅分别为2.50%/5.00%/1.10%、9.27%/8.67%/2.42%、4.82%/4.42%/2.23%、10.83%/10.24%/8.79%、7.08%/6.55%/6.49%。

魏建在管同类基金业绩说明：（1）长城稳健增利债券型证券投资基金，魏建自2020年7月10日起任职该基金，史彦刚自2011年11月14日至2016年5月20日任职该基金，蔡旻自2015年5月11日至2020年7月17日任职该基金。长城稳健增利A类于2008年8月27日成立，该基金A类最近五个年度业绩及业绩比较基准如下： 2016、2017、2018、2019、2020的A类业绩/业绩基准涨幅分别为2.11%/1.30%、2.34%/-1.19%、1.41%/9.63%、1.89%/4.36%、2.65%/3.07%。长城稳健增利C类于2020年2月3日成立，该基金C类自成立以来的业绩及业绩比较基准如下：2020.2.3-2020.12.31的C类业绩/业绩基准涨幅分别为2.98%/2.24%。（2）长城积极增利债券型证券投资基金，魏建自2020年7月20日起任职该基金，钟光正自2011年4月12日至2017年7月27日任职该基金，马强自2017年7月27日至2020年7月20日任职该基金，张勇自2020年9月1日起任职该基金。长城积极增利于2011年4月12日成立。该产品A类、C类最近五个年度业绩及业绩比较基准如下：2016、2017、2018、2019、2020的A类业绩/C类业绩/业绩基准涨幅分别为1.90%/1.48%/1.85%、1.00%/0.55%/0.24%、4.78%/4.37%/8.22%、3.33%/2.92%/4.59%、8.48%/8.04%/2.98%。同类基金指银河证券分类下“债券基金-普通债券型基金”，截至2021年3月31日。

风险提示：基金投资需谨慎，请投资者全面认识本基金的风险特征，听取销售机构的适当性意见，根据自身风险承受能力，在详细阅读《基金合同》、《招募说明书》等信息披露文件的基础上，谨慎投资。本基金在长城基金评级为中风险（R2）的产品，适合谨慎型、稳健型、积极型、激进型的投资者。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。我国基金运作时间较短，不能反映股市、债市发展的所有阶段，基金的过往业绩及净值高低并不预示其未来业绩表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成本基金业绩表现的保证。在做出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资人自行负担。投资者进行投资时，应严格遵守反洗钱相关法规的规定，切实履行反洗钱义务。本投资观点并不构成对投资者实质性的投资建议或长城基金最终的投资观点。本公司不拟就任何依赖本文观点作出的投资行为承担责任。本产品由长城基金管理有限公司发行与管理，代销机构不承担产品的投资、兑付和风险管理责任。

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