纷纷看好微软云业务，多家投行上调目标价

美东时间周二美股盘后，微软（MSFT.US）公布了2022财年第一季度业绩，重要指标均超出之前分析师普遍预期，多家投行上调了目标价。

财报显示，微软第一财季总营收同比增长22%至453.17亿美元，高于分析师预期的440亿美元。摊薄后每股收益同比增长49%至2.71美元，同样高于分析师预期的2.07美元。净利润同比增长48%至205.05亿美元。

微软Q1营业利润为202.38亿美元，同比增长27%，营业利润率为45%，同比增长2个百分点，环比增长4个百分点。硬实力强大，营业利润率近几个季度连续站稳40%以上。

以下为微软公布财报后的各投行观点：

摩根大通分析师Mark Murphy维持微软“增持”评级，将其目标价从310美元上调至320美元。Murphy表示，尽管微软在长期预订方面的活力略有下降，但由于云服务的持续强劲，该公司报告的收入增长比预期高出3个百分点。

高盛分析师Kash Rangan重申微软“买入”评级，将其目标价由360美元上调至400美元。Rangan表示，随着微软智能云业务一路高歌猛进，成为微软业绩增长的主要力量，该公司公布了稳健的第一季度财报。该分析师认为，微软通过其云计算平台或者长期顺风发展，并使得该公司处于独特的位置之上，并认为微软云计算有望在2027财年带来2300亿美元以上的营收，预计每股盈利20美元。

花旗分析师Tyler Radke维持微软“买入”评级，将其目标价由384美元上调至407美元。该分析师表示，微软该季度又发布了一份强劲财报，其每个关键业务部门都实现了增长。更重要的是，营收继续呈现两位数增长。

巴克莱分析师Raimo Lenschow维持微软“增持”评级，并将其目标价由345美元上调至363美元。该分析师表示，在又一个强劲的季度之后，投资者对微软的前景看法几乎没有变化。正因为如此，该分析师认为该股将保持其地位，成为市场共识。

瑞穗分析师Gregg Moskowitz维持微软“买入”评级，将目标价由350美元上调至360美元。Moskowitz表示，该公司报告了全面良好的2022年第一财季业绩，所有三个关键部门都实现了健康增长。

Piper Sandler分析师Brent Bracelin维持微软“增持”评级，将目标价由310美元上调至352美元。Bracelin表示，微软云业务的季度营收首次超过200亿美元，增长36%。根据其财报，该分析师提高了预期，预计微软云计算在未来三个季度的年化营收将超过1000亿美元。

责任编辑：郭明煜