宁王一度大跌8%，中欧基金辟谣葛兰被巨额赎回，新能源板块还能追吗？

界面2022-02-11 01:39:420阅

记者杜萌

对于重仓新能源板块的投资者来说，今天又是黑暗的一天。今日，宁德时代（300750.SZ）再遭重锤，股价一度大跌超8%。截至下午收盘，宁德时代报收518.1元，下跌5.32%。春节后，宁德时代股价连续杀跌，累计跌幅近15%，市值蒸发近两千亿元。

根据公募基金2021年四季报显示，截至去年年末，共有1297只基金重仓持有宁德时代，持仓市值合计为1199.62亿元。有1378只基金重仓持有贵州茅台，持仓市值高达1219.55亿元，两者差距不足20亿元。

宁王受挫，刚刚成为公募一姐的葛兰今日也被一则市场传言所困扰。今日午后，“葛兰所管理的基金，被大型险资/理财子/FOF专户赎回400亿“的截图在投资圈流传。截图表示，这400多亿元的赎回主要是在卖新能源、风光。葛兰的几只全行业基金卖了70%新能源。

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随后，中欧基金回应，网传“大额赎回”为不实消息，请勿轻信谣言。

界面新闻记者统计发现，目前葛兰共管理5只基金，除了代表作中欧医疗健康、中欧医疗创新外，中欧明睿新起点、中欧阿尔法、中欧研究精选等其余三只基金为全行业选股的主动型基金，合计规模197.4亿元。

截至去年年末，三只基金中，中欧明睿新起点规模为26.23亿元，第一大重仓股为宁德时代，公允价值为3.46亿元。中欧阿尔法于2020年8月20日发行，截至去年年末规模为128.11亿元，第二大重仓股为宁德时代，公允价值为11.74亿元。中欧研究精选的前十大重仓股中则未见宁德时代的身影。

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表：葛兰在管的基金规模明细来源：Wind 界面新闻研究部

作为公募机构青睐的“宁王“，为何持续大幅下跌？

对此，华夏基金表示，新能源作为主流热门赛道，宁德时代作为龙头股在年后出现大跌，主要是受利空消息及传闻影响。在当前市场风险偏好尚未充分修复的情况下，负面信息被过度解读和反应，悲观情绪向其他成长股板块有所扩散，导致新能源、医药、半导体、电子等多个行业出现调整，创业板跌幅较深，明显弱于主板。

从机会上来看，华夏基金仍维持“稳增长+新能源+科技成长”的投资主线，短期市场更多反应的是稳增长政策态度下，低估值的传统地产和基建产业链反弹修复，具备交易机会；而前期涨幅靠前的行业普遍股价回调，估值回落，但其中拥有长期产业前景、行业高景气或持续成长的品种，如新能源、数字经济等具备长期投资价值。

融通先进制造拟任基金经理王迪表示，新能源板块的调整更多的是市场情绪性调整，同时也伴随一些对于基本面的担忧。例如短期新能车在补贴退坡后，订单出现一定环比下降，风电在主机厂价格2021年大幅下降背景下，风电零部件价格有可能出现一定降幅。但王迪认为，瑕不掩瑜，尤其是很多个股高点下来调整幅度达到20-40%，估值的降低已经基本反映了大部分担忧，后市继续看好新能源。

同时，王迪判断，碳中和也将成为一个中长期的投资主体，据测算非化石能源发电占比预计将从2020年的35%增加至2030年的53%，2020-2025年预计风电的复合增速11%，光伏的复合增速23%，这些行业将是全球碳减排最受益环节，中国产业链具备全球竞争力，看好竞争格局较好的逆变器、储能、运营商。

平安基金表示，对于新能源、电子等成长板块的调整无需过度担忧，一方面相关行业持续景气，盈利能力逐渐抬升，另一方面股价调整已较多，当前估值处于合理甚至偏低位置，应对核心品种保持持续关注。