中国信达维持买入评级

交银国际发布报告，上半年信达归母净利同比下降27%，主要由于公允值计价金融资产公允值收益显著下降；收购重组类不良债权资产计提减值拨备显著增长。该行预计，下半年盈利增速回升。公允值变动收益在下半年回升，拨备计提同比增速将显著放缓，而出售幸福人寿股权的投资收益将体现。该行预计下半年收购力度有望加大，而且收购经营类业务。上半年收购重组类资产和收益均有小幅增长，拨备计提力度加大。

交银国际研究部发表报告，中国信达（01359-HK）上半年收入同比持平，归母净利润同比下降27%，公司此前已发布业绩预告。不考虑幸福人寿，持续经营活动税前利润同比下降16%。