安信证券资深保代为何屡屡“犯规”？

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来源：券业行家

点背？安信证券资深保代为何屡屡“犯规”？

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曾高调接受专访的投行骨干，意外出现在最新的保代C类名单中。出于好奇，行家进行了一番深究，居然发现还是“屡犯”。

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C类保代添丁

在行家独家报道《双击，股转系统终于对保代下手了》一文之后，证券业协会的保荐代表人C类名单，近期又有新增。

来自安信证券的两名保代——郭明新和田士超，名下各有两条记录，分别为来自深交所的记录处罚和证监会的行政监管措施。

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证券业协会于2020年底确立保荐代表人名单分类机制，分为ABC三类名单。其中，C类名单公示最近三年内受过证监会行政监管措施、行业自律组织纪律处分或自律管理措施的保代名单。

据行家彼时的统计，中小券商保代“入榜”C类的情况更为常见。而安信证券作为排名靠前的大型券商，为何会如此？

资深人士翻车

由于协会并并未列出这两名保代受罚的项目，为进一步了解详情，行家查看了两位的过往经历，顿生感喟。

协会信息显示，郭明新拥有博士学位，早在2004年4月便在东北证券任职。2008年9月，他加入安信证券；四年后的2012年10月，郭明新获得保代资质，至今已近十年。

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资历相对较浅的田士超，在投行领域也并非新人。他于2010年11月入职安信证券，在通过保代考试之后，2017年3月获得保代资格。

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从协会所列的保荐项目信息来看，郭明新在东北证券就参与了两单项目，在安信证券至少有11单，且以首发和非公开发行为主。田士超在安信证券至少有5单，涵盖首发及持续督导、非公开和可转债。

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行家意外发现，2020年，郭明新曾以安信证券上海投行二部负责人的身份接受了某家媒体的专访。彼时，他刚刚荣获“2020中国区投资银行家君鼎奖”，而其所带的团队则获得了“2020中国区股权融资团队君鼎奖”。

伟海精英圈显示，田士超也是在安信证券上海投行二部任职，两位应该是颇为熟悉的上下级关系。

监管信息难寻

月前，一则来自官媒的报道，涉及安信证券及保荐代表人郭明新、田士超。

据中证报消息，深交所于6月11日下发监管函，直指东方日升新能源股份有限公司（简称：东方日升）存在多项违规。

发行人于2021年1月19日启动发行时，相关当事人均出具《承诺函》，明确承诺发行人财务状况正常、不存在影响发行上市和投资者判断的重大事项，但1月29日发布的业绩预告显示发行人扣非净利润为负、不符合发行条件，所作承诺不真实、不准确，与发行人实际情况严重不符。

发行人在跨年后、未出年报前启动发行，发行时点特殊，相关主体未按要求报送会后事项文件、审慎评估核查是否仍符合发行上市条件即启动发行。

中证报称，深交所对东方日升及董事长予以公开谴责；对保荐机构安信证券予以通报批评；对签字保荐代表人田士超、郭明新予以6个月不接受发行上市申请文件、信息披露文件的处分；对大华会计师事务所予以书面警示；对签字会计师薛祈明、刘任武给予通报批评。

吊诡的是，行家遍查证监会和深交所，均未能查到这一监管处罚的具体信息。

入榜记录之最

协会从业人员信息显示，截至目前，安信证券共有167名保代，其中5名保代合计有7条诚信记录。而这与C类名单中的统计一致。

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那么，安信证券的C类保代比例，究竟是高是低呢？行家特地统计了目前C类保代名单信息。

数据显示，来自42家券商的171名保代被“打入另册”，累计为184人次。其中，中信证券和海通证券分别有17名和15名保代列入C类，国信证券、招商证券和华泰联合均有10人次；广发证券、国泰君安、中金公司、中泰证券、中信建投和安信证券各有7人次。

而从C类保代占比来看，甬兴证券和新时代证券分别为10.53%和10.00%；一创投行（8.82%）、东莞证券（8.51%）、东海证券（8.33%）瑞信证券（8.33%）、西部证券（8.06%）和五矿证券（7.69%）也较高。

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对比协会2020年度数据，C类保代占比明显高于承销保荐业务市占率的券商包括广发证券、海通证券、国信证券、中泰证券、安信证券、中天国富、西部证券和东莞证券等；中信建投则明显偏低。

而从相对排名来看，C类保代较多的中泰证券、广发证券、西部证券、中天国富和东莞证券，其承销保荐业务收入远未进入TOP20，安信证券、民生证券、申万宏源、平安证券也无缘十强。此外，兴业证券、东兴证券、东吴证券和开源证券，四家券商的承销保荐业务位列TOP20，目前还没有保代被列入C类。

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责任编辑：陈志杰